政策春风吹动农业股“播种季”来临

神童股手

　　中央首提农业供给侧结构改革，农业概念短期有望成资金热捧对象
　　上周五闭幕的中央农村工作会议上，首次提出了“农业供给侧结构性改革”，为2016年和“十三五”时期农业农村工作指路。

　　会议指出，要着力加强农业供给侧结构性改革，提高农业供给体系质量和效率，使农产品(000061)供给数量充足、品种和质量契合消费者需要，真正形成结构合理、保障有力的农产品有效供给。

　　受此影响，有业内人士分析，农业板块的政策利好窗口期打开，农业股短期有望成为资金热捧的对象。

　　三大产业融合发展
　　国金证券(600109)分析师钟凯锋分析，中央经济会议召开之后，对中央农村工作会议的预期逐步提升，农业板块政策性行情有望持续，近期相关板块，尤其是种子板块表现出色，从内容上来看，本次农村工作会议的核心仍然在于农业现代化，以及供给侧改革方面，完全符合预期。

　　中泰证券分析师谢刚分析，仔细对照过去5年的中央农村工作会议主要内容，可发现2015年会议提出农业改革“新思考”，对于“十三五” 农村规划建议以及现代农业中长期转型思路做了重新审视，同时对于现阶段农业发展问题“对症下药”；由此也应该重新思考当前农业股投资机会和新形势的不确定性。

　　谢刚指出，对于现阶段，农业发展具体问题提出解决办法“去库存、降成本、补短板”。“加快消化过大的农产品库存量，加快粮食加工转化；通过发展适度规模经营、减少化肥农药不合理使用、开展社会化服务等，降低生产成本，提高农业效益和竞争力；加强农业基础设施等农业供给的薄弱环节，增加市场紧缺农产品的生产。要树立大农业、大食物观念，推动粮经饲统筹、农林牧渔结合、种养加一体、一二三产业融合发展。”

　　谢刚认为，对农业产业，未来转型方向不在于规模化和纯粹“高产”，而在于“降低生产成本，提高农业效益和竞争力”、“树立大农业、大食物观念”，以产业链思维横向或者纵向整合，提升整体效率。

　　关注三条投资主线
　　钟凯锋建议关注以下几条主线：第一，供应链改革关注“互联网+农业”，如产业互联网链之“互联网+养殖”。

　　钟凯锋分析，通过养殖+互联网的结合，生产者可以提前预判未来市场行情，从而降低信息不对称进行有效供给；此外，通过互联网实行扁平化管理，减少管理环节提升养殖效率。

　　第二，农业现代化关注核心种业公司，在保证稻谷、小麦等口粮供给以及保证产能情况下，国内对种子的需求是刚性需求，从而保证主要粮食作物种子的基本市场规模；而国家要保证稻谷、小麦等口粮供给，保障国内粮食生产安全，国家必然会扶持一家或多家实力较强的种业公司，从粮食安全生产的源头进行把控，最终会导致国内优质的种业企业的市场份额有望逐步提升。

　　第三，国家要完善粮食等重要农产品价格形成机制和收储政策，农产品价格将进一步由市场决定，农业丰收以后出现的情况一方面是粮食的仓储问题，另一方面就是如何提供一个合理的价格使农产品在产业链上进行流转。我国的收储制度将逐步走上市场化改革之路。

　　东北证券(000686)分析师周思立指出,本次会议重点突出规模化和农业现代化，可关注土地流转相关标的北大荒(600598)、亚盛集团(600108)、海南橡胶(601118)以及农业信息化先行者大北农(002385)。种子对提升耕地种植效率和增强国家农业科技水平起到极其重要的作用，再加上新种子法的出台显示出国家对种业的极度重视，可继续关注隆平高科(000998)和登海种业(002041)。

　　东兴证券分析师徐昊认为，市场化是未来农业发展方向的主线。短期看，政策受益于农业电商平台和禽畜养殖行业，推荐标的如大北农、雏鹰农牧(002477)；长期看，农民增收有助于实现土地流转、看好农垦板块收益标的如北大荒、海南橡胶。